Kap 4

Def:

• R Verlustes durch inadäquate oder versagende interne Prozesse, Personen & Systeme sowie durch externe Ereignisse

• Interne R stehen unter Kontrolle U (Systeme, MA, IKS)

• Externe R (Naturkatastrophen, politische R, regulatorische R)

• Eingeschlossen sind: rechtliche R

• Ausgenommen sind: GeschäftsR, ReputationsR, strategische R

Auftreten:

• geringere Umsätze & höhere Kosten Geschäftstätigkeit        

• Interaktion mit Kredit- & Marktrisiko

Kategorisierung:

• Interne betrügerische Handlung (internal fraud) —> Aktion zum Zweck versuchten Betrugs, Veruntreuung, Umgehung

• Externe betrügerische Handlung (external fraud) —> Aktion 3Partei zum Zweck versuchten Betrugs, Veruntreuung

• Beschäftigungspraxis & Arbietsplatzsicherheit —> Verstoß gegen Arbeits-, Gesundheits-, Sicherheitsbestimmung

• KD, Produkte & Geschäftsgepflogenheiten —> Unbeabsichtigte/fahrlässige Nichterfüllung von Geschäftsverpflichtungen

• Sachschäden —> Verlust/Schäden an Sachvermögen

• Geschäftsunterbrechungen & Systemausfälle-> Unterbrechung Geschäftsbetriebs & Systemversagen

• Abwicklung, Lieferung & Prozessmanagement—>Versagen bei Geschäftsabwicklung/Prozessmanagement & Streitigk.

Verteilung: Merkmale: Verteilung ist linksschief/rechtssteil (bei Gewinnskala) -> höhere Schiefe & Kurtosis als Markt- & KreditR

• Basisindikatoransatz:Regulatorisches Kap für opR = 15% jährlichen Bruttoertrags (Nettozinseinkünfte + nicht zinsabhängige Einkünfte) letzter 3 Jahre

• Standardansatz: ø Bruttobetrag letzten 3 Jahre eines Geschäftsfeldes mit „Beta-Faktor (12-18%) multipliziert (Beträge in 8 Geschäftsfelder werden aufsummiert

• Advanced Measurement Approach (AMA): Bank bestimmt Kap-Anforderung selbst anhand quali & quanti Kriterien; ziehen von internen & externen Daten

• Bedingungen zur Verwendung Standardansatzes bzw. AMA:

  • Abt. zur Identifizierung, Bewertung, Beobachtung, Steuerung opR

  • Erfassung relevanter Verluste je Geschäftsfeld & Anreizsetzung zur Reduktion

  • Berichterstattung in allen Bereich über Verluste durch opR

  • Doku über Systeme zur RM

  • Regelmäßige Kontrollen Prozesse & Systeme zum RM durch interne Revision/Aufsichtsbehörde

• Zusätzliche Bedingungen für AMA:

  • Szenarioanalysen zur Abschätzung unerwarteter Verluste

  • Anreizsetzung zur Verbeserung RM durch entsprechende Verteilung ökon Kapital auf Geschäftsfelder

Bedeutung:

• Verluste an Marktkapitalisierung bei Bekanntgabe Verluste aus opR

• Verluste an Marktkap entspricht weitgehend Verluste aus opR

Verlustverteilung:

Datenaspekte:

• fehlende Daten

  • kaum historische Daten über Verluste einzelnen Typen opR in einzelnen Geschäftsfeldern

  • Verluste aus opR aus Imagegründen verschwiegen

• Detenherkunft:

  • Intern

  • Externe:  

    • Datenaustausch zw. Banken -> Problem Skalierung

    • Öffentliche Daten -> Problem: Verzaerrung

Szenarioanalyse

• Szenariogenerierung:

  • Ausschuss (Kontrollmechanismen kundige Mitglieder GF) generiete S. für gr. Verluste

  • Schätzung Verlusthäufigkeitsparameter λ für jedes Szenario (λ=0,0001à 1 von 10.000)

• Konkrete Anwendung:

  • Expertenschätzung für Ermittlung øVerlusthöhe & Verlust, der u 99% nicht überschritten

  • Einpassung Lognormalverteilung an Schätzer

• Monte-Carlo-Simulation -> liefert 1-Jahres-99,9%-VaR

Kausalbeziehungen:

• Herstellung Zusammenhänge zw. gefällten Entscheidungen & Verlusten aus opR

Risk Control and Self Assessment (RCSA):

• Identifikation einzelnen opR durch Verantwortliche Bereich

Key Risk Indicators (KRI)

• Indikatoren bilden Frühwarnsystem         (Personalfluktuation -> Anz. Fehlgeschlagener Transaktionen)

Versicherung:

• Versicherung von Teilrisiken -> Senkung opR & damit EK-Anforderungen durch Vertragsabschluss

• Problem:

  • Moral Hazard: Verhalten Bank ändert sich zuungunsten Vers-U

    —> Lösung: Selbstbehaltklausel, Selbstbeteiligung, Haftungsgrenze

  • Adverse Selektion: Vers-U kann gut & schlechte R nicht unterscheiden (Überrepräsentation)

    —>Lösung: VersPrämie abhängig von vergangenen Verlusten