Beteiligungsfinazierung

Ein Start UP muss aus VC sicht verschiedene Kriterien erfüllen.

1. Innovativ

2. Saklierbaresgeschäftsmodell

3. Hohes Wachstumspotential

4. Wagniskapital

5. junger oder nichtexistierender Markt (häufig)

6. Vorrangies Ziel schnelles Wachsen

Eigenkapital:

1. Gründer eigen Mittel

2. Venture Kapital und BA

Öffentliche Hand

1. Förderprogramme / Forschungsgelder

   
   

   WICHTIG: für neu Gründungen fallen Fremdkapitalgeber aus. Hier kommt eigentlich immer nur Eigenkapital in Frage

   
   

• Bei dieser Methode finaziert sich das Start UP über eine neu emittierten Kryptowährung (ähnlich wie Crowd Funding)

• Es werden keine echten Gesellschaftsanteile vergeben

Durch diese Methode entzeihen sich die Start Ups sämtlichen Staatlichen regulierungen / Wegfallen der Vertrauensinstanz da im Krypto beriehc keine Regulierungen herschen

Pree Seed(Nur idee): Buisness Angel / Eigenkapital Mitgründer / Familie Freunde

Seed(erste Pilotkunden / MVP): Early VCs / NRW Bank

Start UP Serie A (und B/C): VCs , Strategic Partners

Expansion: Internationale Growth VCs / Private Equity

In den besten Fall nach einigen Jahren den Hocky Stick

Der Hocky Stick beschriebt die Ideale Wachstumskurve

Sie hat einen höhe Punkt erreicht im q2 2021 und ist jetzt wieder auf ein Niveau von q3 2020 gesunken.

1. Öffentliche (KFW / NRW Bank)

2. Private und publick Partnership (HTGV / TVF)

3. Private VC: (EarlyBird /Holzbrink Venture)

4. Corporate VC: (Tengelmann Venture / Bosch venture)

   
   

-Von Pitch bis erstem Geld kann es ca. 12 Wochen bis 180 Tage dauern

-

1. Kennenlernen

2. Pitch Deck

3. Team Pitchj

4. Interne Due Diligence (DD)

5. Beteiligungsmodell (Wie viel Geld wollen wir investieren)

6. Term Sheet

7. Externe Due Diligence

8. Vertragserstellung

9. Signing/Notar

10. Closing

Gute Vorbereitung / Zahlen müssne Stimmen / Auftritt beim Pitch entsprechend des Looks wie Angestelleten etc…

Ein Pitchdeck ist die Eintrittskarte und dient dem VC für den ersten Eindruck.

-Einleitung

-An wen: Kunden Nutzen Status Quo

-Lösung: was macht das Produkt

-Zukunft mit dem Produkt

-Gesamter Markt

-Wettberwebsituation

-Geschäftsmodell / Pricing

-Financials (Zahlenwerk)

-Kapitalbedarf

-Team

Es ist der Begriff für eine Sorgfältige Analyse

Hier bei wird das Start UP sowie auch die Gründer überprüft auf:

1. Technick

2. Markt

3. Finanzierung

4. Recht Patenten etc.

5. Umwelt

6. Marketing

7. IP / Software / Lizenten

Die DD ist eine fester Bestandteil der Aufnahmen eines Start Ups in einen VC

Managment Buy out

-Hier übernimmt häufig bestehende MA oder andere Manager ein Unternehmen mit Hilfe eine finazieurngskonzeptes zum Unternehmenserhalt

-Häufig sind Unternhemn an besonder Persönlichkeiten geknüpft die ihr ganzes Vermögen in dem Unternehmen haben.

Eine Person die mit Kapital recht früh in der Pree Seed Phase einsteigt und dem Start Up mit Geld aber Überwiegend mit Know how aus dem Marktumfeld unterstützt.

Diese Personen sind meisen ältere Unternhemne die etwas passiver ander Unternhemswelt teilnehmen wollen und Sie sind. Freunde am Gründer dasein

Erfahrung, Kontakte, Geld

-Keine Nachfolge in der Fam.

-kurz vor der Rente

-Sorge für seinen Ruf im Ort

Weitermachen

Kinder als Nachfolge

externe Managemnt

Verkauf an die Konkurenz